第一财税网

    针对对象 收费标准 会员业务 单项业务 成果资料 课程视频 公开课程 企业内训 名家导师 税务答疑 税项咨询 税管诊断 税筹研究 联系方式

  • 1
  • 2
  • 3

通过全国顶尖名家指导,贵单位/您个人从此不走错路弯路,走捷径快速成功,抢占先机,实现凡人逆袭或好上加好。本网课程,有发票;支持各种台式、平板电脑和手机;请立即收藏网址和关注微信公众号


郭施亮:该不该放开证券从业者买卖股票的限制?

 

日期:2017/4/15   

    长期以来,我国证券从业者不允许直接或间接买卖股票,乃至持有股票。否则,若违规买卖持有股票,将会受到处罚。多年来,已有不少从业者因违反规则,而遭到了惩罚的处理。

  证券从业者,到底该不该放开买卖股票的限制?这,也是多年来备受热议的热门话题。然而,对于这一个问题的讨论,公说公有理婆说婆有理。

  对于支持者而言,放开证券从业者买卖股票的限制,有利于提升证券从业者的整体实践能力,并能够更有效地为投资者提供相应的投资咨询服务。或许,对于从业者而言,不仅理论基本功要扎实,而且更需要具有一定的实践能力,否则很难具有说服力,对投资者的帮助也就大打折扣了。

  至于反对者,则继续维持对从业者买卖股票限制的规定。对他们来说,或许最担心的问题,还是在于从业者具有更便捷的信息渠道以及资金优势,而允许他们炒股无疑加剧市场的不公平风险,不利于保护普通投资者的切身利益,而多年来,通过未公开信息、内幕交易等行为牟取利润的,还是为数不少,从一定程度上扰乱了中国证券市场的正常运行秩序。

  事实上,在国内,证券从业者居多,但借助亲戚朋友的账户买卖股票的现象,依旧存在。更有甚者,还存在代客理财,代客炒股等行为,并从中牟取利润。或许,这系列的现象,已经是公开的秘密,而案例众多,监管处罚却难以逐一处理。

  值得一提的是,对于放开从业者买卖股票限制的提案,其实早有提及。其中,在15年股灾之前,当时的证券法修订草案,曾经提及到证券从业者炒股的内容,但需要对相关账户作出买卖完成后3日内申报买卖情况的要求。

  不过,自15年下半年股灾风波之后,监管态度却明显收紧,此前的修订草案或许仍有变动的风险,而即将进行的二读,或许仍将维持原有的规定。由此可见,一轮股灾风波的上演,不仅让证券法的修订工作有所推迟,而且还对放开从业者买卖股票的限制要求产生不少的影响。整体而言,因监管趋严,态度的收紧,放开的难度依旧存在。

  在笔者看来,任何事情都不适宜采取一棒子打死的策略,对从业者可否买卖股票的问题,同样如此。

  从实际情况分析,我国证券从业者为数不少,但真正接触到市场信息,距离敏感信息很近的从业者,却并不多。对于不少从业者而言,他们往往属于客户经理、投资顾问、证券分析师等职位,而对他们来说,不仅要完成开户提升经纪业务业绩的要求,而且也要具备一定的市场分析能力。

  不过,在现行的规则约束下,从业者不允许买卖股票,多停留在理论分析的层面。但,对于时刻变化的市场行情,光有理论知识,还是远远不够的,更需要具有一定的实践分析能力。由此一来,才能够从本质上提升从业者的服务能力以及投资分析水平。从这一个角度来看,适度放开从业者买卖股票的限制,还是很有必要的。

  但,对从业者放开买卖股票的限制,仍需要区别对待。在笔者看来,如果从业者接触到资金管理、市场敏感信息以及重要管理者等情况,则不能够允许其股票的买卖,仍需保持买卖股票的限制要求。

  对于A股市场而言,虽然从业者众多,但证券基层从业者占据多数,而核心从业者还是为数不多。在实际情况下,基层从业者还是很难具有较好的信息优势,而核心从业者则是距离市场信息非常近的群体,这仍需要区别对待,该限制的仍需限制,但可以放开的,可以适度放开,但需要做好报备监督。

  多年来,中国证券市场出现了不少老鼠仓、内幕交易、操纵股价等行为,而这也或多或少离不开从业者的身影。很显然,对于我国证券从业者而言,其自律性以及诚信能力依旧有待提升,而这也是适度放开从业者买卖股票限制的前提条件。

  确实,对于中国证券市场而言,要走的路还有很长,而放开从业者买卖股票的限制,不仅要做好报备与监督,而且更需要进一步提升从业者的自律性以及整体诚信能力,对部分知法犯法,通过不为人知的渠道牟取利益的从业者,仍需进行严惩,从本质上提升整个市场的违法违规成本。


打印本文 返回顶部 关闭窗口
 

第一财税网(又名“智董网”),在这里可以系统、深入学财税实务!
【用户注册登录】 【返回总网首页】

术业有专攻!有用,就是硬道理!与其跟“草根”零碎学习,事倍功半,可能走错路、弯路,职业“天花板”就是“草根”;不如跟我国杰出财会实务名家贺志东教授团队系统、深入、高效学实务真本领

中国财税实务真本领专训班 中国财税职务系统训练营
中国高收入、高净值人群财税俱乐部 中国企业财务分析实务真本领系统专训班
中国企业老板财税实务真本领系统训练营 中国企业预算实务真本领系统专训班
中国小微企业老板财税实务真本领系统训练营 中国管理会计实务真本领系统专训班
中国企业经理财税实务真本领系统训练营 中国企业会计准则实务真本领系统专训班
中国财务总监实务真本领系统训练营 中国小企业会计准则实务真本领系统专训班
中国小微企业财税负责人实务真本领系统训练营 中国现行全部涉税(费)业务实务真本领系统专训班
中国财务经理实务真本领系统训练营 中国纳税会计实务真本领系统专训班
中国会计经理实务真本领系统训练营 中国纳税调整实务真本领系统专训班
中国财务主管实务真本领系统训练营 中国避税与反避税实务真本领系统专训班
中国会计主管实务真本领系统训练营 中国反偷逃税实务真本领系统专训班
中国税务总监实务真本领系统训练营 中国反假账实务真本领系统专训班
中国税务经理实务真本领系统训练营 中国纳税风险实务真本领系统专训班
中国税务主管实务真本领系统训练营 中国纳税筹划实务真本领系统专训班
中国税收征纳管理真本领系统专训班 中国涉税检查真本领系统专训班
第一财税微信(服务号) 第一财税微信(订阅号) 高收入高净值人群财税俱乐部(服务号) 企业老板财税俱乐部微信(订阅号) 小企业老板财税俱乐部微信(订阅号)

第一财税微信(服务号)

第一财税微信(订阅号)

高收入高净值人群财税俱乐部(服务号)

企业老板财税俱乐部微信(订阅号)

小企业老板财税俱乐部微信(订阅号)



成为第一财税网(又名“智董网”)年度会员,超越时空在线学习、随用随查,从此轻松搞掂一切财税事宜! 小投入大回报!特别推荐:税务会员 普通会员 金卡会员 钻石会员 更多...


申购指南
针对对象 ·目标企业
·小微企业
·个人客户
·中介机构
在线商城

·电子文档
·视频课程
·按次答疑
·会员资格

在线商城 ·社区权限
·网文按篇
·发布招聘
·发布求职
账户充值 ·文档视频
·网文咨询
·黄页求职
·社区会员
客户服务
·常见问答
·会员业务
·单项业务
·联系方式

第一财税网(又名“智董网”),在这里可以系统、深入学财税实务!全国级集团斥巨资、贺志东教授领衔名家团队、潜心研究20年,为您赋能!有用就是有道理:成果资料 财税课程 年度会员
 第一财税网(又名“智董网”)——全球优秀的中文财税(税务)网站,在这里可以系统、深入学财税实务!

关于我们 - 会员业务 - 单项业务 - 收费标准 - 付款方式 - 网站声明 - 网站地图 -联系我们
(市场部咨询电话:400-068-1291)

知识经济时代,全国财税人员全员学习、终生学习、在线学习平台,著名品牌、历史悠久的特大型财税行业垂直网站
全国级企业集团——智董集团旗下产业

Copyright © Since 1995 www.tax.org.cn All Rights Reserved.
中华人民共和国工业和信息化部备案:粤ICP备2021031282号 中华人民共和国公安部备案:粤公网安备44030402000477号

第一财税网微信