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营运资本资金筹集政策,是指在总体上如何为流动资产资金筹集,采用短期资金来源还是长期资金来源,或者兼而有之。制定营运资本资金筹集政策,就是确定流动资产所需资金中短期资本和长期资本的比例。流动资产的投资政策,决定了投资的总量,也就是需要资金筹集的总量。营运资本的资金筹集政策,主要是决定资金筹集的来源结构。 流动资产的资金来源,一部分是短期来源,另一部分是长期来源,后者是长期资金来源购买长期资产后的剩余部分。流动资产的资金筹集结构,可以用经营流动资产中长期融资来源的比重来衡量,该比率称为易变现率。
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